CFA România a lansat Indicele de Flux Financiar, cu o valoare de 54

Asociaţia CFA România, în parteneriat cu KRUK România, anunţă lansarea Indicelui de Flux Financiar (IFX). Pentru anul 2025, valoarea IFX este de 54, indicând faptul că fluxul financiar se află în echilibru, conform unui comunicat de presă emis redacţiei, de la care relatăm cele ce urmează.

Un flux financiar în echilibru semnifică o stare de stabilitate relativă, însă nu lipsită de riscuri, reflectând capacitatea actuală a gospodăriilor de a-şi gestiona resursele în contextul macroeconomic dat.

Scorul general de 54, pe o scară de la 0 la 100, indică un sector stabil, capabil să gestioneze eficient riscurile majore din economie şi să valorifice oportunităţile existente.

Ţara noastră se află într-o zonă de echilibru financiar, însă acesta este fragil din cauza vulnerabilităţilor structurale şi a contextului macroeconomic. Consolidarea acestui echilibru depinde în mare măsură de creşterea nivelului de educaţie financiară şi de adoptarea unor instrumente de planificare mai eficiente.

Referitor la rezultatele studiului, Andreea Nica, CFA, Vicepreşedinte Asociaţia CFA România, a declarat că: „Răspunsurile participanţilor la sondaj indică un comportament financiar în general responsabil, însă capacitatea gospodăriilor de a absorbi şocuri financiare rămâne limitată şi chiar mai scăzută decât în urmă cu un an. În anul 2025, presiunile macroeconomice ridicate s-au suprapus peste vulnerabilităţile structurale ale populaţiei, amplificând riscurile şi proiectând aceste vulnerabilităţi şi asupra anului 2026.”

„Lansarea Indicelui de Flux Financiar reprezintă un pas esenţial în demersul nostru de a înţelege profunzimea provocărilor economice actuale. Responsabilitatea financiară, susţinută de o colaborare strânsă între instituţii şi o educaţie continuă, este pilonul pe care putem construi un ecosistem financiar solid şi sustenabil pentru viitor”, a afirmat Cosmina Marinescu, CEO KRUK România.

În acelaşi timp, valoarea IFX este influenţată direct de 15 indicatori macroeconomici, care descriu un mediu plin de provocări. Creşterea economică este modestă, cu un PIB prognozat sub media Uniunii Europene, de 0,8%. Deficitul bugetar este ridicat, situându-se la 8,3% din PIB, iar datoria publică rămâne în jurul valorii de 60% din PIB. Inflaţia continuă să fie persistentă, estimată la 6,3% în 2026, în timp ce rata dobânzii de referinţă se menţine ridicată, la 6,5%. De asemenea, se anticipează o depreciere a monedei naţionale, cursul EUR/RON fiind estimat la 5,2 în 2026.

În realizarea IFX au fost agregaţi o serie de indicatori comportamentali şi atitudinali ai populaţiei, care evidenţiază multiple vulnerabilităţi. Capacitatea de absorbţie a şocurilor este redusă, 74% dintre români declarând că nu pot face faţă unor cheltuieli neprevăzute echivalente cu valoarea a şase salarii lunare, ceea ce indică o rezilienţă financiară scăzută. Utilizarea produselor financiare rămâne limitată, 21% dintre români nefolosind instrumente financiare standard. Există o preferinţă ridicată pentru numerar, 66% preferând să economisească banii în această formă. Planificarea bugetară, deşi prezentă pentru 45% dintre români, nu este optimizată.

Deşi 58% dintre respondenţi afirmă că economisesc în mod regulat, investiţiile sunt modeste sau aproape inexistente, iar banii sunt păstraţi preponderent în conturi curente (53%) sau în numerar (66%). Riscul de restanţe este redus, situându-se la 17%, însă există grupuri vulnerabile, 13% dintre români neputând să îşi acopere nici măcar strictul necesar. Nivelul cunoştinţelor financiare este de bază spre mediu, dar populaţia îşi exprimă dorinţa de a-şi îmbunătăţi competenţele financiare.

Indicele de Flux Financiar (IFX) a fost realizat de Asociaţia CFA România în parteneriat cu KRUK România şi se bazează pe o analiză complexă a trei dimensiuni majore şi 15 indicatori, majoritatea macroeconomici. Prima dimensiune este mediul economic, care include indicatori precum evoluţia PIB per capita, inflaţia, deficitul bugetar, investiţiile străine şi riscul de sărăcie.

A doua dimensiune este comportamentul financiar, care analizează venitul mediu, rata de economisire şi Indexul Sustenabilităţii Financiare. Un element central al acestei dimensiuni îl reprezintă Indicele de Responsabilitate Financiară, construit pe baza unui chestionar amplu cu 36 de întrebări care examinează obiceiurile, cunoştinţele şi atitudinile românilor privind administrarea banilor şi relaţia lor cu instituţiile financiare. Studiul, realizat de Kantar în noiembrie 2025 pe un eşantion de 1.000 de respondenţi, este integrat în IFX pentru a oferi sectorului financiar un instrument robust ce permite urmărirea evoluţiei riscurilor sistemice şi evaluarea nivelului real de rezilienţă financiară.

A treia dimensiune este eficienţa sistemului financiar, fundamentată pe indicatori precum gradul de îndatorare, costul finanţării şi rata creditelor neperformante.